|
дополнительного привлечения клиентов страховщиками за счет банковских вкладчиков является, предположительно, наибольшее развитие рисковой составляющей (возможность гибкого страхования по различным группам рисков, т.е. предложение спектра вариантов в рамках одного вида страховых услуг) при сохранении уровня доходности, примерно соответствующего доходности банковских вложений. При этом «чисто банковские» вкладчики ими и останутся: если человек не хочет страховаться и терять такие преимущества, как ликвидность и возможность произвольного осуществления вкладов, он не уйдет из банка в страховую компанию. С другой стороны, клиент, который хочет застраховаться, сделает это, даже если банк предложит более выгодный процент по вкладам. Следовательно, в данном случае (как и всегда при межотраслевой конкуренции) можно говорить не о прямой, а о перекрестной эластичности спроса по цене. Взаимозависимость и, следовательно, жесткость конкурентной борьбы здесь гораздо ниже, нежели у аналогичных финансовых институтов. Допустим, если на рынке присутствуют страховая компания А и коммерческий банк Б, и страховая компания повысила процент на 5 пунктов по накопительным полисам личного страхования, то число вкладчиков, которые уйдут из банка в страховую компанию, как правило, будет ниже, чем если бы в аналогичной ситуации процент на 5 пунктов повысил конкурирующий коммерческий банк С. Одновременно с конфликтными, банки и страховые компании имеют и общие интересы, которые приводят к их сотрудничеству. Взаимодействие коммерческих банков и страховых компаний в бизнесе обычно фокусируется на трех основных направлениях: услуги банков страховым компаниям по размещению страховых резервов на основе трастового (доверительного) управления; услуги страховщиков банкам при различных технологиях кредитования по страхованию источников погашения кредита; 66 |
117 пересекаются, клиент у них все-таки преимущественно разный. К услугам банка обращаются клиенты (физические лица), основными движущими « мотивами которых являются доходность и относительная ликвидность (достаточная безболезненность изъятия) вложений, в то время как накопительные страховые полисы покупают клиенты, для которых существенны доходность и защита от рисков. Таким образом, речь не идет, на наш взгляд, о ценовой конкурентной борьбе за «пограничного» клиента. Так, наиболее разумным способом дополнительного привлечения клиентов страховщиками за счет банковских вкладчиков является, предположительно, наибольшее развитие рисковой составляющей (возможность гибкого страхования по различным группам рисков, т.е. предложение спектра вариантов в рамках одного вида страховых услуг) при сохранении уровня доходности, примерно соответствующего доходности банковских вложений. При этом «чисто банковские» вкладчики ими и останутся: если человек не хочет страховаться и терять такие преимущества, как ликвидность и возможность произвольного осуществления вкладов, он не уйдет из банка в страховую компанию. С другой стороны, клиент, который хочет застраховаться, сделает это, даже если банк предложит более выгодный процент по вкладам. Следовательно, в данном случае (как и всегда при межотраслевой конкуренции) можно говорить не о прямой, а о перекрестной эластичности спроса по цене. Взаимозависимость и, следовательно, жесткость конкурентной борьбы здесь гораздо ниже, нежели у аналогичных финансовых институтов. Допустим, если на рынке присутствуют страховая компания А и коммерческий банк Б, и страховая компания повысила процент на 5 пунктов по накопительным полисам личного страхования, то число вкладчиков, которые уйдут из банка в страховую компанию, как правило, будет ниже, чем если бы в аналогичной ситуации процент на 5 пунктов повысил конкурирующий коммерческий банк С. 118 Одновременно с конфликтными, банки и страховые компании имеют и общие интересы, которые приводят к их сотрудничеству. Взаимодействие коммерческих банков и страховых компаний в бизнесе обычно фокусируется на трех основных направлениях: услуги банков страховым компаниям по размещению страховых резервов на основе трастового (доверительного) управления; услуги страховщиков банкам при различных технологиях кредитования по страхованию источников погашения кредита; услуги банков по продажам на комиссионной или иной основе финансовых инструментов страховщиков среди целевых групп своих клиентов. Таким образом, суть оптимального взаимодействия банков и страховых компаний заключается в нахождении формы сотрудничества, при которой синергический эффект сложения усилий контрагентов в максимальной степени компенсировал бы отказ от конкурентной свободы. В конкуренцию с банками за привлечение свободных средств клиентов вступают негосударственные пенсионные фонды (НПФ), осуществляющие дополнительное добровольное пенсионное обеспечение за счет взносов работодателей и граждан. Активное создание в России негосударственных пенсионных фондов в какойто мерс сократило приток вкладов в коммерческие банки. Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) новое явление для России. К 1997 году их насчитывалось около 1000, с суммарной стоимостью активов свыше 3 трлн. руб. Число участников фондов достигло 2,6 млн. чел. Наиболее экономически мощным является фонд «Лукойл Гарант», вкладчиками которого являются 28 предприятий нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей промышленности. Но в качестве инвесторов НПФ себя еще не проявили. Пожалуй, самой многочисленной группой небанковских финансовых институтов, соперничающих с банками на рынке инвестиционных услуг, являются институты фондового рынка эмитенты, инвесторы и |