отчислений в ФОР по которым составляет 7%71. Оперативность решения проблемы зависит от возможных затрат, направленных на то, чтобы заинтересовать клиентов во вложении средств в банк. В этом случае решающим фактором будет выступать цена решения проблемы. Резюмируя вышесказанное, можно сказать, что принципы управления ликвидностью, предложенные Кейном, носят не методологический, а рекомендательный характер. Методики, основанные на данных принципах, не могут быть применены в условиях оперативного управления ликвидностью, поскольку они не учитывают пассивы по счетам с неопределенными сроками погашения (счета «до востребования», ЛОРО и пр.). Вместе с тем данные принципы следует принимать во внимание при долгосрочном планировании и разработке стратегических концепций банка. Наиболее используемыми в практике методами управления ликвидностью являются72: ^ составление матрицы соответствия активов и пассивов ^ таблицы разрывов активов и пассивов ^ метод фондового пула. Анализ соответствия активов и пассивов банка, выраженный в матрице, основан на распределении статей активов и пассивов банка по срокам их погашения. Кроме того, в данной модели существует увязка между пассивами и активами банка по характеру заимствования (размещения). Иными словами на каждый вид вложений существует свой условный вид источника. Для составления матрицы возьмем баланс Банка «А» (Приложение 2). Предварительно, на наш взгляд, было бы целесообразно определить сроки заимствования (размещения). Для этого необходимо каждую статью актива и пассива выразить в днях, оставшихся до ее погашения (для статей с фиксированными сроками погашения) либо среднестатистических сроках 71 Указание ЦБР «Об изменении нормативов обязательных резервов кредитных организаций и Сберегательного банка РФ и проведении внеочередного регулирования размеров обязательных резервов по состоянию на 1 января 2000 года» №731-У от 11.01.2000. 86 |
Высокий риск значительно ухудшает кредитный портфель, снижает ликвидность активов, а, следовательно, и ликвидность банка. К тому же рынок заемщиков в России, отвечающих требованиям кредиторов, не так уж велик. Заемщики, имеющие стабильное финансовое положение, ликвидные залоги, положительную кредитную историю и пр., требуют от банка более низких процентных ставок. Таким образом, существует определенное противоречие между способностью банка удовлетворять требования своих клиентов и возрастающей при этом степенью риска. Третьим принципом управления ликвидностью, по мнению Э. Кейна, является противостояние банков регламентации деятельности директивных органов, направленной на ограничение привлечения пассивов. В российской банковской практике примером таких ограничений может являться формирование фондов обязательных резервов (ФОР). Ограничения вводятся для страхования части денежных средств банка при возможном его банкротстве, управления эмиссионно-денежной деятельности. Данные ограничения приводят к увеличению издержек банков и снижению прибыли. Формирование резервов, рассчитываемых с суммы привлеченных средств, снижает сумму работающих активов. Вот почему банки всячески стараются избежать расходов, привлекая источники пассивов с низкими требованиями по обязательному резервированию. Для изменения структуры пассивов банка необходимо привлечение источников с низкими ставками резервирования. В настоящее время таковыми являются денежные средства физических лиц, привлеченные во вклады (депозиты) в валюте Российской Федерации, норматив отчислений в ФОР по которым составляет 7%22. Оперативность решения проблемы зависит от возможных затрат, направленных на то, чтобы заинтересовать клиентов во вложении средств в банк. В этом случае решающим фактором будет выступать цена решения проблемы. ~ Указание ЦБР "Об изменении нормативов обязательных резервов кредитных организаций и Сберегательного банка РФ и проведении внеочередного регулирования размеров обязательных резервов по состоянию на 1 января 2000 года" № 731-У от 11.01.2000. 58 Резюмируя вышесказанное, можно сказать, что принципы управления ликвидностью, предложенные Кейном, носят нс методологический, а рекомендательный характер. Методики, основанные на данных принципах, не могут быть применены в условиях оперативного управления ликвидностью, поскольку они не учитывают пассивы по счетам с неопределенными сроками погашения (счета «до востребования», ЛОРО и пр.). Вместе с тем данные принципы следует принимать во внимание при долгосрочном планировании и разработке стратегических концепций банка. Наиболее используемыми в практике методами управления ликвидностью являются: • составление матрицы соответствия активов и пассивов • таблицы разрывов активов и пассивов • метод фондового пула. Анализ соответствия активов и пассивов банка, выраженный в матрице, основан на распределении статей активов и пассивов банка по срокам их погашения. Кроме того, в данной модели существует увязка между пассивами и активами банка по характеру заимствования (размещения). Иными словами на каждый вид вложений существует свой условный вид источника. Для составления матрицы возьмем баланс Банка «А» (Приложение 2). Предварительно, на наш взгляд, было бы целесообразно определить сроки заимствования (размещения). Для этого необходимо каждую статью актива и пассива выразить в днях, оставшихся до ее погашения (для статей с фиксированными сроками погашения) либо среднестатистических сроках оборачиваемости (для остальных статей) (Приложение 3). После этого можно составить матрицу соответствия (Приложение 4). Из приведенных данных можно сделать вывод, что Банк имеет недостаточно сбалансированную ликвидность. Почти половина кредитных вложений Банка «А» (1393 млн. руб.) обеспечивается краткосрочными 59 |