Проверяемый текст
Карнаух, Сергей Юрьевич. Оптимизация корреспондентских отношений коммерческого банка (Диссертация 2002)
[стр. 83]

83 влияния первого являются чистый процентный доход, чистая процентная маржа банка и процентная разница (спрэд).
В противоположность этому риску базисный риск связан
нс с общим изменением процентных ставок, а со сдвигами в их структуре, то есть с асимметричностью в их движении.
Все изложенное базируется на том факте, что положительный (дебетовый) остаток средств на корреспондентском счете «Ностро» и, соответственно, кредитовый остаток на счете «Лоро», актив (пассив) чувствительный к изменению процентных ставок.
К нему справедливо применение методов
ре1улирования разрыва (гэпа), которые являются составной частью системы управления активами и пассивами коммерческого банка.
В качестве наиболее распространенного метода регулирования гэпа на практике ОКО используют плавающую процентную ставку по дебетовому (кредитовому) остатку на корреспондентском счете «Ностро» («Лоро»).
При прочих равных условиях, уровень данной ставки тем меньше, чем меньше кредитный риск при размещении ресурсов у банка-корреспондента на счете «Ностро».
В силу того, что принятие банкомкорреспондентом на себя большего риска по возврату остатка средств с корреспондентского счета «Ностро»
означает в экономическом плане то же самое, что и принятие на себя дополнительных потенциальных издержек по компенсации возможных потерь, необходимо, чтобы подобные затраты перекрывались доходами от функционирования других активов.
Это требование иллюстрирует обобщенная формула определения процентной ставки с учетом кредитного риска: I = С *
1\7Р, где I размер данной процентной ставки, С средняя величина остатка средств на корреспондентском счете «Ностро» за определенный период времени, N норма дохода по государственным ценным бумагам с аналогичным сроком погашения (или по другому базовому активу с гарантированной доходностью, как правило, наиболее низкой), Р вероятность возврата остатка средств с корреспондентского счета «Ностро».
Таким образом, у более надежных бан
[стр. 73]

менеджмента: ликвидность доходность риск.
Наиболее яркими оппозиционными полюсами являются ликвидность и доходность.
Чем выше ликвидность, тем ниже доходность, и наоборот.
Ввиду того, что на корреспондентском счете хранятся ресурсы до востребования, процентная ставка, применяемая к числящемуся на нем положительному (дебетовому для «Ностро», кредитовому для «Лоро») остатку средств, значительно ниже, чем по срочным депозитам.
При этом, однако, этот остаток средств является достаточно ликвидным.
В том случае, если коммерческий банк намерен повысить свою доходность, данные ресурсы размешаются в депозит или оформляются в виде неснижаемого дебетового (кредитового) остатка средств на корреспондентском счете «Ностро» («Лоро»).
Такие активы приносят больше процентов, но их ликвидность соразмерно уменьшается.
И здесь третьим компонентом мотивационного треугольника обнаруживает себя риск.
Хотелось бы отметить, что регулирование процентных ставок в рамках управления режимом ведения корреспондентского счета касается, прежде всего, следующих финансовых ценовых рисков: риска изменения процентных ставок и базисного риска.
Ключевыми показателями для измерения влияния первого являются чистый процентный доход, чистая процентная маржа банка и процентная разница (спрэд).
В противоположность этому риску базисный риск связан
не с общим изменением процентных ставок, а со сдвигами в их структуре, то есть с асимметричностью в их движении.
Все изложенное базируется на том факте, что положительный (дебетовый) остаток средств на корреспондентском счете «Ностро» и, соответственно, кредитовый остаток на счете «Лоро», актив (пассив) чувствительный к изменению процентных ставок.
К нему справедливо применение методов
регулирования разрыва (гэпа), которые являются составной частью системы управления активами и пассивами коммерческого банка.
В качестве наиболее распространенного метода регулирования гэпа на практике ОКО используют плавающую процентную ставку по дебетовому (кредитовому) остатку на корреспондентском счете «Ностро» («Лоро»).
При прочих равных условиях, уровень данной ставки тем меньше, чем меньше кредитный риск при размещении ресурсов у банка-корреспондента на счете «Ностро».
В силу того, что принятие банком-корреспондентом на себя большего риска по возврату остатка средств с корреспондентского счета
«Ноет

[стр.,74]

ро» означает в экономическом плане то же самое, что и принятие на себя дополнительных потенциальных издержек по компенсации возможных потерь, необходимо, чтобы подобные затраты перекрывались доходами от функционирования других активов.
Это требование иллюстрирует обобщенная формула определения процентной ставки с учетом кредитного риска: I = С *
1Ч/Р, где I размер данной процентной ставки, С средняя величина остатка средств на корреспондентском счете «Ностро» за определенный период времени, N норма дохода по государственным ценным бумагам с аналогичным сроком погашения (или по другому базовому активу с гарантированной доходностью, как правило, наиболее низкой), Р вероятность возврата остатка средств с корреспондентского счета «Ностро».
Таким образом, у более надежных банков
уровень плавающей процентной ставки всегда будет более низким и наоборот.
Валютный риск.
С помощью корреспондентских счетов можно регулировать валютные риски.
Принципы его управления, связанные с изменением валютных курсов, во многом схожи с подходами, используемыми при регулировании риска изменения процентных ставок и базисного риска.
В банковской практике большинства стран ОЭСР существует сложная иерархия системы лимитов внутреннего контроля по валютным рискам, которая определяет полноту и характер использования корреспондентской сети коммерческого банка.
Лимиты фиксируются нс только для двусторонней конверсии иностранных валют в национальную валюту', но и для конверсии отдельных пар иностранных валют.
Кроме того, устанавливаются внутренние лимиты ОВП для временных интервалов в течение суток.
Исходя из изложенного, следует, что наличию подобных валютных лимитов должна предшествовать реализация таких банковских услуг по корреспондентским отношениям, которые позволяли бы гибко и фактически круглосуточно проводить мультивалютные расчеты по корреспондентской сети (или с одного счета) коммерческого банка.
Особенно это актуально при автоматических лимитах «зЮр 1о55», фиксируемых с целью ограничения убыточных позиций на определенном временном интервале (чаще в ночное время) и снижения вероятного дальнейшего ухудшения этой позиции во время попыток ее исправления.
Такой лимит предполагает возможность автоматического проведения расчетов по корреспондентскому счету, средства на котором выражены в конкретной валюте, без

[Back]