|
исключением случаев, когда выполняется хотя бы одно из следующих 112 условии». В целях оценки и признания прибыли и убытков при исполнении кредитных банковских сделок с иностранными организациями «обращение финансовых обязательств» по стандартам Базель-3 и МСФО подразделяется на следующие три вида: а) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности как международных финансовых обязательств при взаимозачетах, оцениваемых по «справедливой стоимости», изменения которой отражается на доходах или убытках сторон банковского договора; б) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности иностранных организаций как разновидности иностранных капитальных вложений (инвестиций); в) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности как предмета залога или купли-продажи по банковской кредитной сделке с иностранным элементом. Отсутствие возможности у банков «проконтролировать стоимость международных финансовых обязательств» приводит к ситуации, когда во многих случаях выгоднее быть банком-должником, нежели банкомкредитором, снижается уровень конкуренции и возможности выбора партнеров в межбанковских отношениях. Тем самым определяется важность изучения вопросов «добросовестного» обращения долговых обязательств согласно «Базелю-3». «Базель-3» должен повлиять на развитие в России законодательства об использовании «финансовых обязательств» как обеспечительных мер в кредитной деятельности зачетом взаимных требований, поскольку появился внутренний и внешний рынок долгов, рынок ценных бумаг, рынок оценочных услуг, рынок депозитарных услуг и других финансовых услуг. При этом необходимо принять самостоятельный Федеральный закон Такой подход к оценке возможности погашения долгов стоимостью «встроенных производных финансовых инструментов» (ценных бумаг) определяется необходимостью не допускать или допускать, по возможности, исполнение договорных обязательств в форме, не предусмотренной договором в целях минимизации убытков и нарушения прав законных владельцев ценных бумаг. 118 |
случаях, когда договор содержит один или несколько встроенных производных финансовых инструментов, организация может учитывать и оценивать весь такой гибридный договор как финансовый актив или финансовое обязательство, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период, за исключением случаев, когда выполняется хотя бы одно из следующих условий.42 Во-первых, встроенный производный финансовый инструмент или несколько встроенных производных финансовых инструментов не вызывают значительного изменения денежных потоков, предусмотренных международной банковской сделкой или кредитным договором. Во-вторых, при первом рассмотрении такого «гибридного» финансового инструмента становится ясно, что не допустимо выделение и отдельное признание встроенного производного финансового инструмента. В частности, не выделяется и не признается отдельно опцион на досрочное погашение, встроенный в кредитный договор или договор займа, позволяющий заемщику досрочно погасить заем в сумме, примерно равной его текущей амортизированной стоимости. Если банк не может надежно определить отдельно справедливую стоимость пакета иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности иностранной организации, как «встроенного производного финансового инструмента» на основании его срока и условий (например, в случаях, когда производный финансовый инструмент встроен в некотируемую акцию), то справедливая стоимость встроенного производного финансового инструмента оценивается по методике расчета эффективности обращения данного вида ценных бумаг на конкретном финансовом рынке иностранного государства. В целях оценки и признания прибыли и убытков при исполнении кредитных банковских сделок с иностранными 42 Такой подход к оценке возможности погашения долгов стоимостью «встроенных производных финансовых инструментов» (ценных бумаг) определяется необходимостью не допускать или допускать, по возможности, исполнение договорных обязательств в форме не предусмотренной договором в целях минимизации убытков и нарушения прав законных владельцев ценных бумаг. 81 организациями «обращение финансовых обязательств» по стандартам Базель-2 и МСФО подразделяется на следующие три вида а) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности как международных финансовых обязательств при взаимозачетах, оцениваемых по «справедливой стоимости», изменения которой отражается на доходах или убытках сторон банковского договора; б) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности иностранных организаций как разновидности иностранных капитальных вложений (инвестиций); в) обращение иностранных ценных бумаг и дебиторской задолженности как предмета залога или купли-продажи по банковской кредитной сделке с иностранным элементом. Отсутствие возможности у банков «проконтролировать стоимость международных финансовых обязательств» приводит к ситуации, когда во многих случаях выгоднее быть бапком-должником, нежели банкомкредитором, снижается уровень конкуренции и возможности выбора партнеров в межбанковских отношениях. Тем самым определяется важность изучения вопросов как «добросовестного» обращения долговых обязательств. В банковской системе России, как и во всем мире, активно развивается законодательство об использовании «финансовых обязательств» как обеспечительных мер в кредитной деятельности зачетом взаимных требований, поскольку появился внутренний и внешний рынок долгов, рынок ценных бумаг, рынок оценочных услуг, рынок депозитарных услуг и других финансовых услуг. Например, попятие «security», то есть долговых обязательств, в международной банковской деятельности США в меньшей степени связано с гражданско-правовыми отношениями и в большей степени связано с определением его как совокупности финансовых обязательств, включающих ценные бумаги и дебиторскую задолженность, которые из-за присущих им рисков для банковской системы являются предметом правового 82 |