|
AR = (Dcx S) / T. Более точный расчет предполагает, что в числителе должна стоять выручка, получаемая на условиях последующей оплаты. Поскольку прогнозировать данное соотношение на перспективу достаточно сложно, в числителе можно использовать общую прогнозируемую величину выручки. Существует иной способ планирования денежных поступлений, основанный на составлении графика погашения задолженностей покупателей. К числу статей, по которым наблюдается наибольший отток денежных средств, относятся расчеты с поставщиками: Сумма платежей = Начальное сальдо + Увеличение задолженности — Щ Конечное сальдо. Увеличение задолженности поставщикам определяется объемом поступлений материальных ценностей, следовательно: Увеличение задолженности = Фактическая себестоимость заготовления материалов + НДС. > Для определения необходимого объема закупок можно воспользоваться следующей зависимостью: Р Поступление материальных ценностей = Потребление + Конечные * * запасы —Начальные запасы Другой, вариант расчета ожидаемой величины себестоимости. * израсходованных в производстве материалов связан с использованием данных о сложившихся процентных соотношениях в структуре издержек. Запасы на конец предстоящего периода определяются на, основании сведений о длительности оборота производственных запасов: й Тз = (Ot х Т) / Mj где: Тз срок оборачиваемости материальных запасов; Ot —средние остатки сырья и материалов в периоде; М —материальные затраты в себестоимости; Т —длительность планируемого периода. Кредиторскую задолженность на конец периода определяется: 147 |
Изменение денежных средств за период определяется денежными потоками, представляющими собой, с одной стороны, поступления от покупателей и заказчиков, прочие поступления и, с другой стороны, платежи поставщикам, работникам, бюджету, органам социального страхования и обеспечения и т.д. В целом между поступлениями денежных средств, объемом реализации и изменением остатков дебиторской задолженности существуют следующие зависимости: Сумма поступлений = Сумма реализации + Дебиторская задолженность на начало периода Дебиторская задолженность на конец периода. Для того чтобы установить сумму денежных поступлений, необходимо определить величину дебиторской задолженности по состоянию на конец прогнозируемого периода методом сроков оборачиваемости: Dc= (AR х T)/S, где: Dc срок погашения дебиторской задолженности (срок оборачиваемости); AR средние остатки дебиторской задолженности; Т длительность анализируемого периода (в нашем случае 360 дней); S выручка от реализации продукции. Если ожидается, что в предстоящем периоде характер расчетов с покупателями не изменится, можно воспользоваться рассчитанным ранее значением длительности погашения дебиторской задолженности. Тогда средние остатки дебиторской задолженности в прогнозируемом периоде можно рассчитать по формуле: AR (Dcх S) / Т. Более точный расчет предполагает, что в числителе должна стоять выручка, получаемая на условиях последующей оплаты. Поскольку прогнозировать данное соотношение на перспективу достаточно сложно, в числителе можно использовать общую прогнозируемую величину выручки. Существует иной способ планирования денежных поступлений, основанный на составлении графика погашения задолженностей покупателей. К 271 числу статей, по отток относятся расчеты с поставщиками: Сумма платежей = Начальное сальдо + Увеличение задолженности Конечное сальдо. Увеличение задолженности поставщикам определяется объемом поступлении материальных ценностей, следовательно: Увеличение задолженности = Фактическая себестоимость заготовки материалов + НДС. Для определения необходимого объема закупок можно воспользоваться следующей зависимостью: Поступление материальных ценностей = Потребление + Конечные запасы — Начальные запасы Другой вариант расчета ожидаемой величины себестоимости израсходованных в производстве материалов связан с использованием данных о сложившихся процентных соотношениях в структуре издержек. Запасы на конец предстоящего периода определяются на основании сведений о длительности оборота производственных запасов: Тз = (Ot х Т) / М, где: Тз срок оборачиваемости материальных запасов; Ot средние остатки сырья и материалов в периоде; М материальные затраты в себестоимости; Т длительность планируемого периода. Кредиторскую задолженность на конец периода определяется: Кз = (Ок х Т) / Р, где: Ок —средние остатки кредиторской задолженности в планируемом периоде; Т длительность планируемого периода; Р сумма платежей поставщикам.V Оперативное финансовое планирование дополняет текущее планирование. Оно осуществляется в целях контроля за поступлением фактической выручки на 272 |