148 ЗАКЛЮЧЕНИЕ В диссертационном исследовании автор проводит сравнительный анализ трансформации налоговых методов регулирования рынка инвестиций в зарубежной и современной российской экономике. Глава первая диссертационного исследования посвящена теоретическому обоснованию возможности налогового регулирования инвестиционной активности предприятий. Дана характеристика основным тенденциям развития налоговых механизмов в этой сфере. Кроме того, в этой главе были исследованы факторы, влияющие на эффективность налогового регулирования рынка инвестиций. Во второй главе исследованы формы и методы налогового регулирования, применявшиеся в международной налоговой практике стимулирования инвестиций в экономику. Развитые в экономическом отношении западные страны уже несколько десятилетий как перешли от бюджетного финансирования и субсидирования процессов технического переоснащения производства к налоговым и кредитным методам, стимулирующим частные фирмы и корпорации самостоятельно осуществлять эти расходы. Этот период в рыночной экономике ознаменовался активным использованием и нарастанием объемов налоговых льгот и привилегий. Основным направлением в реформировании налогов на прибыль корпораций в этот период становится развитие системы льгот, стимулирующих рост накопления капиталовложений в приоритетные с точки зрения правительств ведущих западных стран отрасли и сферы экономики. Широкое распространение получили такие виды налоговых льгот в сфере подоходного налогообложения компаний, как: разрешение ускоренной амортизации основного капитала; применение систем инвестиционного налогового кредитования с целью стимулирования вложений в расширение и модернизацию производства, научно-технические исследования и опытно-конструкторскую деятельность; |
42 ► В итоге общим направлением реформы шведской системы корпоративного налогообложения явилось уже ставшее традиционным к тому времени напряжение либерализации обложения предпринимательских доходов: уменьшение налоговой ставки с параллельным расширением базы налогообложения различных типов доходов и унификация системы налоговых льгот. Выводы Во второй половине XX века можно выделить два основных этапа в развитии политики налогового регулирования инвестиционной активности предпринимателей в условиях рыночной экономики, а именно: первый период 50-х 70-х годов и второй 80-х 90-х годов. л В пятидесятые годы развитые в экономическом отношении западные страны стали переходить от бюджетного финансирования и субсидирования процессов технического переоснащения производства в конкретных отраслях и на отдельных предприятиях к налоговым и кредитным методам, стимулирующим частные фирмы и корпорации самостоятельно осуществлять эти расходы. Этот период стал в рыночной экономике временем активного использования и нарастания объемов налоговых льгот и привилегий. Основными направлениями в реформировании налогов на прибыль корпораций становится развитие системы льгот, стимулирующих рост накоплений и капиталовложений в отрасли, представляющие, с точки зрения правительства ведущих западных стран, наибольший интерес. Широкое распространение в эти годы получили следующие виды налоговых льгот в сфере подоходного налогообложения компаний: ■ разрешение ускоренной амортизации основного капитала; ■ налоговые льготы для предприятий добывающей промышленности (льготы, предоставляемые в связи с «истощением недр» и т.п.); ■ специальные налоговые льготы, предоставляемые для стимулирования определенных отраслей экономики (железнодорожный транспорт, авиастроение, автомобилестроение, электроника, энергомашиностроение и т.д.); ■ налоговые льготы для производителей экспортных товаров; ■ применение системы инвестиционного налогового кредитования с целью стимулирования вложений в расширение и модернизацию производства, научнотехнические исследования и опытно-конструкторскую деятельность. На этапе 80-х 90-х гг. результатом налоговых реформ стала общая структурная перестройка системы льготного налогообложения. Были сокращены налоговые льготы, стимулирующие наращивание капитальных активов и расширена система льгот, направленных на модернизацию производства: ■ созданы налоговые условия, стимулирующие предпринимательский капитал к инвестированию в новые предприятия, ориентированные на принципиально новые разработки техники и технологии, а именно в малые, средние предприятия, венчурные фирмы возникла система щадящего налогообложения малого и среднего бизнеса, система налоговых льгот для вновь образованных акционерных обществ; ■ с целью стимулирования научно-исследовательской деятельности корпораций получил более широкое применение исследовательский налоговый кредит; ■ были введены в налоговую практику методы поощрения корпораций к увеличению инвестиций в фундаментальные исследования и опытно-конструкторские разработки; ■ с целью формирования научно-исследовательских партнерских объединений на национальном и межнациональном уровнях введена налоговая практика вычета взносов компаний в бюджет подобных консорциумов из их налогооблагаемого дохода, в ряде стран используется практика обложения доходов компаний-членов научно-исследовательского партнерского объединения как акционеров по более низким ставкам подоходного налога; ■ появилась система налогового кредитования затрат на профессиональную подготовку и повышение квалификационного уровня персонала. Необходимо отметить, что в последнее десятилетие XX века произошло смещение акцентов с регулярной направленности системы корпоративного налогообложения в сторону ее нейтральности. Важнейшим Стимулом инвестиционной активности в рыночной экономике стало поэтапное снижение ставок подоходного В пятидесятые годы развитые в экономическом отношении западные страны стали переходить от бюджетного финансирования и субсидирования процессов технического переоснащения производства в конкретных отраслях и на отдельных предприятиях к налоговым и кредитным методам, стимулирующим частные фирмы и корпорации самостоятельно осуществлять эти расходы. Этот период в рыночной экономике ознаменовался активным использованием и нарастанием объемов налоговых льгот и привилегий. Основными направлениями в реформировании налогов на прибыль корпораций в этот период становится развитие системы льгот, стимулирующих рост накопления капиталовложений в приоритетные с точки зрения правительств ведущих западных стран отрасли и сферы экономики. Широкое распространение в эти годы получили такие виды налоговых льгот в сфере подоходного налогообложения компаний, как: ■ разрешение ускоренной амортизации основного капитала; ■ применение систем инвестиционного налогового кредитования с целью стимулирования вложений в расширение и модернизацию производства, научнотехнические исследования и опытно-конструкторскую деятельность; ■ специальные налоговые льготы, предоставляемые для стимулирования определенных отраслей экономики (железнодорожный транспорт, авиастроение, автомобилестроение, электроника, энергомашиностроение и т.д.), для предприятий добывающей промышленности (льготы, предоставляемые в связи с «истощением недр» и т.п.); ■ налоговые льготы для производителей экспортных товаров. На этапе 80-х 90-х гг. результатом налоговых реформ стала общая структурная перестройка системы льготного налогообложения. Были сокращены налоговые льготы, стимулирующие наращивание капитальных активов и расширена система льгот, направленных на модернизацию производства: • созданы налоговые условия, стимулирующие предпринимательский капитал к инвестированию в новые предприятия, ориентированные на принципиально новые разработки техники и технологии, а именно в малые, средние предпри |