|
38 ная. Экономисты руководствовались в своей деятельности следующими критериями: размером ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний. Согласно неоклассической теории при одинаковом размере потенциальной прибыли управленцы выбирают вариант, связанный с меньшим уровнем риска. Таким образом, представители неоклассической теории риска обосновали позицию «противников риска», считающих, что участие в лотереях и пари невыгодно [106]. Противоположную позицию занял Дж. М. Кейнс (представитель кейсианской экономической школы), уделив особое внимание тому фактору, что менеджеры могут принимать больший риск ради получения большей прибыли. Он также обосновал необходимость введения «издержек риска» для покрытия возможного отклонения фактической выручки от ожидаемой, в чем мы с ним полностью согласны. В настоящее время рисковые ситуации возникают в связи с несовершенством системы управления экономикой, отсутствием нормативных актов, регулирующих рисковую деятельность российских предприятий. Существует значительное количество видов риска, но к настоящему времени в экономической теории не разработано однозначной и исчерпывающей их классификации, поскольку на практике существует очень большое число различных вариаций рисков. Вместе с тем, классификации, приведенные в различных источниках [32, 47, 95, 117], с нашей точки зрения, не противоречат друг другу. Наиболее общими считаются следующие виды рисков (рисунок 1.2.1). А. А. Бовин выделяет дополнительно к обобщающей классификации следующие виды рисков [9]: технико-технологические, обусловленные трудностями технической и технологической реализации новшества и т. п.; экономические (рост затрат, прежде всего на стадии НИОКР, увеличение цен на сырье и комплектующие, инфляция и прочее); социальные (несоответствие новшества культурным ценностям потребителей и т. д.); |
31 основе инновационного процесса; трудности технической реализации проекта; непредсказуемая реакция рынка на появление новинки. Важно отметить, что рисковый характер финансирования в большей степени присущ именно инновационной деятельности, как производственным предприятиям в целом, так и непосредственно организациям перерабатывающей промышленности [5]. Наиболее существенный вклад в развитие экономических аспектов теории риска внесли представители классической, неоклассической и кейсианской экономических школ. Классики Дж. Милль и Н. У. Сениор отождествляли риск с математическим ожиданием потерь, которые могут произойти в результате выбранного решения. Здесь риск это ущерб, который наносится осуществлением определенного решения. Однако ни все экономисты согласились с данной трактовкой и в 30-е г. XX века А. Маршал и А. Пигу разработали основы неоклассической теории экономического риска. Основы данной теории состояли в следующем: экономист работает в условиях неопределенности, экономическая прибыль есть случайная переменная. Экономисты руководствовались в своей деятельности следующими критериями: размером ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний. Согласно неоклассической теории при одинаковом размере потенциальной прибыли менеджер выбирает вариант, связанный с меньшим уровнем риска. Таким образом, представители неоклассической теории риска обосновали позицию «противников риска», считающих, что участие в лотереях и пари невыгодно [106]. Противоположную позицию занял Дж. М. Кейнс (представитель кейсианской экономической школы), уделив особое внимание тому фактору, что менеджеры могут принимать больший риск ради получения большей прибыли. Он также обосновал необходимость введения «издержек риска» для покрытия возможного отклонения фактической выручки от ожидаемой, в чем мы с ним полностью согласны. Как показало изучение литературных источников, в практике менеджмента используются следующие характеристики риска, схематично представленные в таблице 1.2.1. 32 Таблица 1.2.1 Основные характеристики риска Характеристики риска Сущность характеристики риска размер вероятного ущерба (потерь) или величина ожидаемого дополнительного дохода (прибыли) как результат деятельности в рискованной ситуации; уровень риска отношение величины ущерба (потерь) к затратам на подготовку и реализацию рискрешения вероятность риска степень воздействия источника риска (события) приемлемость риска вероятность потерь и вероятность того, что эти потери не превысят определенный уровень (рубеж) степень риска качественная характеристика величины риска и его вероятности правомерность риска вероятность риска находится в пределах нормативного уровня (стандарта) для данной сферы деятельности, который нельзя превысить без правовых нарушений Рисковые ситуации возникают в связи с несовершенством системы управления экономикой, отсутствием нормативных актов, регулирующих рисковую деятельность российских предприятий. Сущность риска как экономической категории отражают следующие функции: 1) стимулирующая, которая проявляется в двух аспектах: конструктивном и деструктивном. Конструктивная стимулирующая функция риска состоит в исследовании источников риска при проектировании операций и систем и конструировании специальных устройств, операций, форм сделок, исключающих или снижающих возможные последствия риска как отрицательного отклонения. Деструктивная стимулирующая функция риска проявляется в том, что реализация решений с неисследованным или необоснованным риском может приводить к реализации объектов или операций, которые относят к авантюрным, волюнтаристским; 2) защитная, которая имеет два аспекта историко-генетический и социально-правовой. Историко-генетический аспект состоит в том, что юридические и физические лица вынуждены искать средства и формы защиты от нежелательной реализации риска [42]. Существует значительное количество видов риска, но к настоящему времени в экономической теории не разработано общепринятой и одновременно исчерпывающей их классификации, поскольку на практике существует очень большое число различных проявлений рисков. Вместе с тем, классификации, приведенные в различных источниках, [32, 47, 95, 127] не противореча']* друг другу. Наиболее общими считаются следующие виды рисков (рисунок 1.2.1). 33 Рисунок 1.2.1 Обобщенная классификация рисков предприятий Интересна позиция А. А. Бовина, который выделяет дополнительно к обобщающей классификации следующие виды рисков: технико-технологические, обусловленные трудностями технической и технологической реализации новшества и т. п.; экономические (рост затрат, прежде всего на стадии НИОКР, увеличение цен на сырье и комплектующие, инфляция и прочее); социальные (несоответствие новшества культурным ценностям потребителей и т. д.); |