|
обращения взыскания на залог, а также противоречий в трактовках Гражданскогои Жилищного’ кодексов, заключающихся в том, что на заложенную квартиру, согласно первому Кодексу, может быть наложено взыскание, и она может быть,отчуждена; согласно второму, при выселении Р из квартиры или дома выселяемому должна быть предоставлена аналогичная жилая площадь. На наш взгляд, к числу проблем, которые могут затормозить развитие ссудно-сберегательных касс, следует отнести отсутствие государственной нормативно-правовой базы, делающей такой вид кредитования* законным с точки зрения российских требований и устанавливающим права и ответственность сторон в договоре. Второе, что может помешать развитию жилищно-накопительных счетов, это отсутствие государственных гарантий Г сохранности и возврата вкладов граждан. В то же время, обобщая анализ возможностей развития двухуровневой системы ипотечного кредитования и системы ссудно-сберегательных накопительных касс, необходимо отметить, что при наличии соответствующих условий в России могут получить распространение жилищного финансирования. При показывает практика западных стран, в том числе США, один и тот же финансовый институт (коммерческий банк) может держать часть выданных ипотечных займов в своем кредитном портфеле, часть продавать инвесторам, а также приобретать кредиты или ценные бумаги, обеспеченные кредитами, у других субъектов ипотечного рынка. Важно, что используемая финансовым институтом модель жилищного финансирования должна влиять на характер распределения рисков, присущих ипотечному кредитованию. Таким образом, обобщая итоги анализа аспектов инвестиционного обеспечения процессов формирования и развития жилищного строительства, необходимо выделить ряд положений. |
заложенную квартиру, согласно первому Кодексу, может быть наложено взыскание, и она может быть отчуждена; согласно второму, при выселении из квартиры или дома выселяемому должна быть предоставлена аналогичная жилая площадь. Недоступны массовому покупателю квартиры в России и на вторичном рынке, где цены на квадратный метр типового жилья в зависимости от района и типа квартир колеблются от 220 до 800 долларов. Можно делать вывод, что среднестатистическому россиянину накопленных сбережений вряд ли хватит на приобретение даже самой дешевой квартиры. Риэлтеры уверяют, что вряд ли в ближайшее время цены на недвижимость значительно снизятся. Поэтому с учетом сегодняшних российских условий значительный интерес может представлять стимулирование инвестиций по германской ипотечной системе строительно-сберегательного договора «Стройсбережение». К числу проблем, которые могут затормозить развитие ссудносберегательных касс, следует отнести отсутствие государственной нормативно-правовой базы, делающей такой вид кредитования законным с точки зрения российских требований и устанавливающим права и ответственность сторон в договоре. Второе, что может помешать развитию жилищно-накопительных счетов, это отсутствие государственных гарантий сохранности и возврата вкладов граждан. В то же время, обобщая анализ возможностей развития двухуровневой системы ипотечного кредитования и системы ссудно-сберегательных накопительных касс, необходимо отметить, что при наличии соответствующих условий в России могут получить распространение обе модели жилищного финансирования. При этом они не обязательно должны быть представлены в «чистом» виде. Как показывает практика западных стран, в том числе США, один и тот же финансовый институт (коммерческий банк) может держать часть выданных ипотечных займов в своем кредитном 37 портфеле, часть продавать инвесторам, а также приобретать кредиты или ценные бумаги, обеспеченные кредитами, у других субъектов ипотечного рынка. Важно, что используемая финансовым институтом модель жилищного финансирования должна влиять на характер распределения рисков, присущих ипотечному кредитованию. Таким образом, обобщая итоги анализа аспектов инвестиционного обеспечения процессов формирования и развития рынка жилья, необходимо выделить ряд положений. Во-первых, следует отметить, что рынок инвестиционных товаров и рынка жилья тесно взаимосвязаны и взаимообусловлены. Более того, рынок инвестиционных ресурсов, привлекая все виды инвестиций, включая капиталообразующие, финансовые, бюджетные и частных лиц, собственные и заемные, краткосрочные и долгосрочные, прямые и косвенные (портфельные), реальные и интеллектуальные, с высокой и низкой степенью риска, активно формирует рынок жилья, оказывая на него существенное влияние, поскольку поступление инвестиционных ресурсов в сферу строительства жилья, особенно частного, увеличивается. При этом основным источником ресурсов вторичного рынка является существующий жилой фонд, как приватизированный, так и потенциально возможный к приватизации. Этот фонд находится в различной степени износа и поразному нуждается в ремонте и реставрации, а значит также и в привлечении инвестиционных ресурсов. Во-вторых, основополагающим специфическим ресурсным источником формирования рынка жилья является строительная отрасль и база индустрии строительных материалов и конструкций. Более того, отвечая современным требованиям к возводимому и реконструируемому жилью, в отрасли стараются производить строительные и отделочные материалы, не уступающие по качеству импортным аналогам, по иностранным лицензиям и с привлечением иностранного капитала, создавая совместные предприятия. В-третьих, ситуация, складывающаяся в стране в вопросах обеспечения 38 |