совокупности следующие банковские операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности, открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц. В настоящее время наблюдается тенденция стирания граней между традиционно банковскими и небанковскими финансовыми операциями, и, соответственно, граница между банками и квазибанковскими > (парабанковскими) учреждениями становится все более условной [52]. В совокупности банковская и парабанковская система образуют кредитную систему, роль которой в развитии экономики исключительно велика. Общественная роль банков анализируется теорией банковской фирмы, которая в свою очередь является составной частью более общей теории фирмы. Эволюция теории банковской фирмы это трансформация упрощенных представлений о банке как экономическом агенте в более сложные. Наиболее известны следующие концепции банковской фирмы. 1. Банк как финансовый посредник G. Daly (1971) [95], G. Benston и С. Smith (1976) [88], Т. Campbell и W. Kracaw (1980) [92]. Y.-S. Chan (1982) [93], С. Sealey (1983, 1987) [122, 123], R. Ramakrishnan и A. Thakor (1984) [119]. В соответствии с этой концепцией банк рассматривается как фирма, предоставляющая услуги в особой сфере финансовой. Ее задача заключается в перемещении (трансферте) денежных средств от сберегателей (хозяйственных агентов, имеющих избыток денег) к инвесторам (заемщикам хозяйственным агентам, испытывающим дефицит средств). Роль сберегателей обычно выполняют домашние хозяйства, инвесторов предпринимательские фирмы, нуждающиеся в кредите. За выполнение этой услуги банки берут плату, образующую их доход и позволяющую им развиваться. Они работают в условиях асимметрии информации: если сберегатели и инвесторы знают банкпосредник, то он не имеет сведений о дефиците или избытке средств своих клиентов. Поэтому осуществлению им банковской услуги при наличии |
устойчивости. Кроме того, банки выполняют целый ряд важных общественных функций в экономической системе страны, и их общественная значимость в существенной мере определяет условия их выживания. Общественная роль банков анализируется теорией банковской фирмы, которая в свою очередь является составной частью более общей теории фирмы. Эволюция теории банковской фирмы это трансформация упрошенных представлений о банке как экономическом агенте в более сложные [304,338-340,342]. Наиболее известны следующие концепции банковской фирмы. I. Банк как финансовый посредник G. D aly (1971) [316], G. Benston и С. Smith (1976) [308], Т. Campbell и W. Kracaw (1980) [313], Y-SChan (1982) [314], С. Sealey (1983, 1987) [361-363], R. Ramakrishnan и A. Thakor (1984) [353]. В соответствии с этой концепцией банк рассматривается как фирма, предоставляющая услуги в особой сфере финансовой. Ее задача заключается в перемещении (трансферте) денежных средств от сберегателей (хозяйственных агентов, имеющих избыток денег) к инвесторам (заемщикам хозяйственным агентам, испытывающим дефицит средств). Роль сберегателей обычно выполняют домашние хозяйства, инвесторов предпринимательские фирмы, нуждающиеся в кредите. За выполнение этой услуги банки берут плату, образующую их доход и позволяющую им развиваться. Они работают в условиях асимметрии информации: если сберегатели и инвесторы знают банк-посредник, то он не имеет полных достоверных сведений о финансово-экономическом состоянии своих клиентов. Поэтому привлекательность банка необходимое условие для оказания им банковских услуг при наличии конкуренции со стороны других банков [238]. Общая схема посредничества представлена на рис. 2.2-5, где отражены два необходимых условия выживания банка; 1) форма пассивов должна быть привлекательной для сберегателей; 2) форма активов должна быть привлекательной для инвесторов. Итак, перемещение излишних средств в производительные инвестици110 |