|
85 учитываются в балансе компании-инвестора по их себестоимости. По истечении отчетного периода, когда возникает право на доходы (т.е. дивиденды), в бухгалтерском балансе компании-инвестора сумма инвестиций учитывается на величину ее доли в чистой прибыли общества, получившего капитал за данный период времени. В международной практике вся доля чистой прибыли компании, получившей капитал независимо от реально перечисленной на счет компании-инвестора, зачисляется этой компанией на счет "Прибыли и убытки". Следовательно, в отчете о финансовых результатах компании-инвестора отражается не сумма полученного дивиденда, а доля компании-инвестора в чистой прибыли общества, получившего капитал. Однако необходимо иметь в виду, что российское налоговое законодательство не предусматривает долевого учета чистой прибыли зависимых обществ, что создает сложности при составлении отчетности. Представляется очевидным, что в балансе компании-инвестора следует выделять отдельной статьей сумму доли чистой прибыли компании-реципиента. Еще более разумным представляется применять долевой метод учета чистой прибыли как вариант составления консолидированного отчета. Если одна компания инвестирует в другую компанию средства, позволяющие контролировать более 50% голосующих акций, то компанияреципиент признается дочерним обществом, а его финансовая отчетность включается в консолидированную отчетность, которую компания-инвестор обязана составлять. Данная отчетность содержит информацию, характеризующую группу хозяйственных субъектов, действующих как единый экономический комплекс. Российское налоговое законодательство М не устанавливает никаких ограничении круга консолидированных предприятий. Поэтому, как и принято в международной практике, отчеты всех дочерних компаний должны включаться в консолидированную финансовую отчетность, составляемую материнским обществом. В соответствии с ГК РФ слияние хозяйственных обществ происходит на |
84 * неких сепаратных договоренностей с менеджментом или основными акционерами компании относительно совместного ведения бизнеса. Таким образом, в этом случае компания-инвестор выступает в роли либо пассивного стратегического инвестора, либо портфельного инвёстораспекулянта, рассчитывающего на возможность скорой и прибыльной реализации приобретенного пакета акций. Для оценки эффективности инвестиций компания-инвестор в своем балансе отражает их по фактическим затратам (себестоимости) приобретения ценных бумаг. Если одна компания вкладывает в другую средства, позволяющие ей владеть более 20% акций, то компания-инвестор рассматривается в этом случае как преобладающий инвестор, оказывающий “существенное” влияние на решения компании-реципиента, что меняет подходы к отражению ее инвестиций в бухгалтерском балансе, что напрямую влияет на размеры налоговых обязательств. В соответствии с российскими бухгалтерскими стандартами3 преобладающей признается доля от 20% до 50% от числа голосующих акций. Первоначальные инвестиции учитываются в балансе компании-инвестора по их себестоимости. По истечении отчетного периода, когда возникает право на доходы (т.е. дивиденды), в бухгалтерском балансе компании инвестора сумма инвестиций учитывается на величину ее доли в чистой прибыли общества, получившего капитал за данный период времени. В международной практике вся доля чистой прибыли компании, получившей капитал независимо от реально перечисленной на счет компании-инвестора, зачисляется этой компанией на счет “Прибыли и убытки”. Следовательно, в с отчете о финансовых результатах компании-инвестора отражается не сумма полученного дивиденда, а доля компании-инвестора в чистой прибыли общества, получившего капитал. Однако необходимо иметь в виду, что 3 В.В.Палий, "Консолидированная отчетность: учет операции, связанных слиянием предприятий", Бухгалтерский Учет, N0 1, 1997, стр. 9 85 1 российское налоговое законодательство не предусматривает долевого учета чистой прибыли зависимых обществ, что создает сложности при составлении отчетности. Представляется очевидным, что в балансе компании-инвестора следует выделять отдельной статьей сумму доли чистой прибыли компанииреципиента. Еще более разумным представляется применять долевой метод учета чистой прибыли как вариант составления консолидированного отчета. Если одна компания инвестирует в другую компанию средства, позволяющие контролировать более 50% голосующих акций, то компанияреципиент признается дочерним обществом, а его финансовая отчетность включается в консолидированную отчетность, которую компания-инвестор обязано составлять. Данная отчетность содержит информацию, характеризующую группу хозяйственных субъектов, действующих как единый экономический комплекс. Российское налоговое законодательство не устанавливает никаких ограничений круга консолидированных предприятии. Поэтому, как и принято в международной практике, отчеты всех дочерних компаний должны включаться в консолидированную финансовую отчетность, составляемую материнским [еством В соответствии с ГК РФ слияние хозяйственных обществ происходит на основе договора о слиянии, который заключается между объединяемыми обществами. Этот договор одновременно является учредительным договором общества, возникающего в результате слияния, где отражается порядок обмена акций сливающихся обществ на акции возникающего общества. Слияние обществ должно проводиться путем объединения их капиталов и консолидации их балансов и отчетов о г финансовых результатах и обмена акций на акции нового общества. В соответствии с российской бухгалтерской практикой консолидированный баланс объединяющихся компаний складывается построчно с исключением сальдо по счетам взаимных расчетов и иным взаимным счетам. При объединении (слиянии) предприятий на основе объединения имущества |