|
96 Особенности российских условий, заключающиеся в ограничении банковского участия в капитале промышленных предприятий, также предопределяют необходимость включения специализированных институтов инвестиционных фондов и компаний, частных пенсионных фондов, ссудносберегательных ассоциаций и других организаций в ФПГ. В США существует четкая специализация финансовых институтов, закрепляющая за банками ссудно-депозитарные операции, за небанковскими финансовыми организациями операции с ценными бумагами, что позволяет распределить риски между участниками рынка. В рамках ФПГ среднее соотношение между заемными и собственными средствами в настоящее время в межстрановом сравнении в США является одним из самых низких. Этот путь обеспечивает привлечение средств в основном за счет эмиссий корпоративных ценных бумаг. Но в России банк является основной структурной единицей. Проблемы участия банков и других финансовых институтов в ФПГ необходимо решать в следующих направлениях: • целесообразно пересмотреть и доработать действующую законодательную и нормативно-методическую базу с целью стимулирования расширения участия банков в инвестиционной деятельности групп; • учитывая последовательно проводимую государством политику специализации банков, следует создать условия эффективного функционирования небанковских финансовых институтов в ФПГ; • необходимо пересмотреть условия оформления собственности при вхождении финансово-кредитных учреждений в ФПГ в сторону послабления; • страхование инвестиционных проектов должно стать одним из основных направлений деятельности страховых компаний, входящих в финансовопромышленные группы; • для создания условий эффективного функционирования негосударственных пенсионных фондов в рамках ФПГ следует разрешить банкам-участникам (инвестиционным компаниям и фондам) выполнять функции их управляющей компании; • необходимо шире использовать механизм консолидации капитала группы холдингового типа, широко используемый транснациональными компаниями во всем мире. Задачи коммерческого банка избежать чрезмерного риска и потерь, получить приемлемую прибыль, а также интенсивно развивать прибыльные операции с клиентами. Данные задачи решаются посредством обработки большого количества информации о клиенте с помощью финансового анализа деятельности клиента. В отечественной экономической литературе близким к этому термину является «банковский контроль». Вопросам банковского контроля и его методическому обеспечению уделяется много внимания в теории и практике банковского дела: рассматриваются этапы его проведения, |
Особенности российских условий, заключающиеся в ограничении банковского участия в капитале промышленных предприятий, также предопределяют необходимость включения специализированных институтов инвестиционных фондов и компаний, частых пенсионных фондов, ссудно-сберегательных ассоциаций и других организаций в ФПГ. В США действуют законодательные ограничения на владение банками пакетов акций, однако существует четкая специализация финансовых институтов, закрепляющая за банками ссудно-депозитарные операции, за небанковскими финансовыми организациями операции с ценными бумагами, что позволяет распределить риски между участниками рынка. В рамках ФПГ среднее соотношение между заемными и собственными средствами в настоящее время в межстрановом сравнении в США является одним из самых низких. Этот путь обеспечивает привлечение средств в основном за счет эмиссий корпоративных ценных бумаг. Но в России банк является основной структурной единицей. Проблемы участия банков и других финансовых институтов в ФПГ необходимо решать в следующих направлениях: • целесообразно пересмотреть и доработать действующую законодательную и нормативно-методическую базу с целью стимулирования расt ширения участия банков в инвестиционной деятельности групп; • учитывая последовательно проводимую государством политику специализации банков, следует создать условия эффективного функционирования небанковских финансовых институтов в ФПГ; • необходимо пересмотреть условия оформления собственности при вхождении финансово-кредитных учреждений в ФПГ в сторону послабления; • страхование инвестиционных проектов должно стать одним из основных направлений деятельности страховых компаний, входящих в финансово-промышленные группы; • для создания условий эффективного функционирования негосударственных пенсионных фондов в рамках ФПГ следует разрешить банкам-участникам (инвестиционным компаниям и фондам) выполнять функции их управляющей компании; • необходимо шире использовать механизм консолидации капитала группы холдингового типа, широко используемый транснациональными компаниями во всем мире. 5.6. Банковский контроль в финансово-промышленных группах Задачи коммерческого банка избежать чрезмерного риска и потерь, получить приемлемую прибыль, а также интенсивно развивать прибыльные операции с клиентами. Данные задачи решаются посредством обработки большого количества информации о клиенте с помощью финансового анализа деятельности клиента. В отечественной экономической литературе близким к этому термину является “банковский контроль” Вопросам банковского контроля и его методическому обеспечению уделяется много внимания в теории и практике банковского дела: рассматриваются i. этапы его проведения, анализируются подходы к определению финансовой устойчивости или кредитоспособности клиента и пр., причем у различных банков имеются значительные отличия в методике анализа (по набору приемов исследования, объектам анализа, удельному весу отдельных оценочных показателей). И все же при всем разнообразии подходов к проблеме их объединяют общие принципы это тщательный анализ на первой стадии при рассмотрении заявки потенциального ссудозаемщика; системный подход при осуществлении анатиза; рассмотрение заемщика в качестве центрального звена системного анализа. Усилия банка целесообразно направлять не на поиск должников, а на разработку и внедрение таких мер, |