|
53 денежных средств. И в такой ситуации заранее известно, когда и сколько потребуется заемных средств. А отсутствие такой информации ведет к финансовым потерям (например, неожиданно приходится брать кредит под высокие проценты, или берутся лишние кредиты и за них выплачиваются неоправданные проценты). Таблица 8 Классификация поступления и выбытия денежных средств Поступление денежных средств Вид деятельности Выбытие денежных средств От реализации строительной продукции, работ, услуг Текущая деятельность Заработная плата Оплата субподрядным организациям Выплата процентов но полученным кредитам Приобретение стройматериалов, конструкций, деталей и т. д. Выплата налогов От продажи основных средств Инвестиционная деятельность Приобретение основных средств От продажи ценных бумаг Приобретение ценных бумаг От погашения ранее выданных займов Выдача займов От выпуска акций Финансовая деятельность Выкуп собственных акций От выпуска облигаций Погашение облигаций Выплата дивидендов Источник: составлено автором Другими словами, увязка издержек производства с денежными потоками выявляет реализуемость финансовых планов. Критерий финансовой реализуемости следующий: план реализуем, если имеющихся денежных средств достаточно в каждом из включаемых в план периодов времени. Реализуемость плана может быть повышена за счет: 1) увеличения поступлений в предшествующий и текущий периоды времени; 2) снижения платежей в предшествующий и текущий периоды времени; 3) перенесения части поступлений на более ранние сроки; 4) перенесения части платежей на более поздние сроки; 5) увеличения денежных средств на начало периода. |
136 Еще одним из узловых моментов денежной интерпретации учетной информации о затратах выступает раскрытие данных по составляющим * компонентам (сегментам) предприятия. Такое расширительное представление помогает лучше понять отношения между денежными потоками как в целОхМ, так и по отдельным составным частям. Тем самым разрешается возможность разрешения проблемных вопросов, каковым, например, является распределение по сегментам процентных платежей, а также общих издержек. Поэтому разделение наиболее существенных элементов денежного потока между крупными составными частями бизнеса является весьма насущным. * В экономической литературе элементы денежного потока классифицируются в соответствии с формами экономической деятельности: операционной (текущей), инвестиционной и финансовой. Рассмотренные в единстве, они являются сетью движения наличности за определенный период. Поэлементная группировка денежных потоков предприятия приводится в таблице 18. Представление издержек производства в бюджете денежных средств позволяет выявить периоды, в которые может наблюдаться дефицит денежных Ж1 средств. И в такой ситуации заранее известно, когда и сколько потребуется заемных средств. А отсутствие такой информации ведет к финансовым потерям. Другими словами, увязка издержек производства с денежными потоками выявляет реализуемость финансовых планов. Критерий финансовой реализуемости следующий: план реализуем, если имеющихся денежных средств достаточно в каждом из включаемых в план периодов времени. Реализуемость плана может быть повышена за счет: 1) увеличения поступлений в предшествующий и текущий периоды времени; 2) снижения платежей в * предшествующий и текущий периоды времени; 3) перенесения части поступлений на более ранние сроки; 4) перенесения части платежей на более поздние сроки; 5) увеличения денежных средств на начало периода. 137 Таблица 18 Классификация поступления и выбытия денежных средств Поступление денежных средств Вид деятельности Выбытие денежных средств От реализации продукции, работ, услуг Текущая деятельность Заработная плата Выплата расходов Выплата процентов по полученным кредитам Приобретение запасов сырья, материалов и т. д. Получение процентов но выданным кредитам Выплата налогов От продажи основных средств Инвестиционная деятельность Приобретение основных средств От продажи ценных бумаг Приобретение ценных бумаг От погашения ранее выданных кредитов Выдача кредитов От выпуска акций Финансовая деятельность Выкуп собственных акций Погашение облигаций Выплата дивидендов Свод денежных потоков за определенный период находит свое выражение в отчете о движении денежных средств. В нем информация, обобщенная в балансе и отчете о прибылях и убытках, трансформируется в плоскость оттока и притока денежных средств с использованием одного из двух методов прямого и косвенного. Выбор метода зависит от поставленных целей. Прямой метод идентифицирует все основные группы платежей и поступлений, таких как платежи поставщикам и поступления от покупателей. При этом регулируются данные по реализации и издержкам статей счета прибылей и убытков, а также соотносятся неденежные статьи, изменения в оборотном капитале, имеющие отношение к инвестиционной и финансовой деятельности. Непрямой метод исходит из операционной прибыли, показывая необходимость регулировки для неденежных статей, таких как амортизация. Приоритет в выборе метода основывается на степени полезности получаемой информации. Полезность полученных данных с использованием прямого метода заключается в том, что они показывают важнейшие источники денежных средств предприятия, проявляя понимание способа их генерирования 155 Эта связь находит отражение в бюджете денежных средств. Интерпретация издержек производства в контексте денежных потоков представляется в * качественно иной плоскости, нежели позволяют традиционные подходы. Как известно, в бухгалтерском учете издержки производства учитываются в соответствии с принципом временной определенности фактов хозяйственной деятельности. А при составлении бюджета денежных средств исходят из величины и временного распределения денежных потоков. И с этих позиций выявляется новый аспект влияния на издержки производства возможность регулировать • их согласно прогнозам денежных потоков. В ситуации, когда наблюдается дефицит денежных средств, необходимо сопоставление величины предполагаемых затрат с имеющейся наличностью. Соотнесение с денежными потоками последствий принимаемых решений позволяет обособиться от чисто учетных суждений. В этом смысле получаемая информация может оказаться более уместной и значимой. Таким образом, извлекаемая польза от таких данных компенсирует информационную закрытость учетных цифр, способствуя развитию специфической их интерпретации и возможности наиболее полного использования. Кроме того, имеющееся представление о ликвидности и платежеспособности облегчает обслуживающую функцию управления, которая становится достаточно адекватной сложившейся финансово-хозяйственной ситуации. Также выявлены критерии реализуемости финансовых планов. План реализуем, если имеющихся денежных средств достаточно в каждом из включаемых в план периодов времени. Реализуемость плана может быть повышена за счет: 1) увеличения поступлений в предшествующий и текущий периоды времени; 2) снижения платежей в предшествующий и текущий 4 периоды времени; 3) перенесения части поступлений на более ранние сроки; 4) перенесения части платежей на более поздние сроки; 5) увеличения денежных средств на начало периода. |