|
ГЛАВА 3. КОНЦЕПЦИЯ ВИРТУАЛЬНОСТИ В СТРАТЕГИЧЕСКОМ УПРАВЛЕНИИ СОБСТВЕННОСТЬЮ 3.1. Анализ процесса создания и сохранения стоимости предприятия и управление собственностью Любое предприятие нуждается в информации, позволяющей принимать как оперативные, так и стратегические решения. На принятие стратегических решений в области инвестирования направлен учет, базирующейся на концепции виртуальности, т.е. виртуальный учет. Концепция виртуальности предполагает формирование в рамках стратегического учета собственности информации, о возможном состоянии предприятия, либо о возможных его состояниях при заданных условиях, определенных составителями виртуальных балансовых отчетов. Составление виртуальных балансовых отчетов предполагает необходимость учета неопределенности. Концепция виртуальности используется также при построении на предприятии управленческого учета, ориентированного на анализ процесса создания и сохранения стоимости предприятия на базе цепочки ценностей. Данная концепция широко пользуется при проектировании балансовых отчетов предприятий. Лауреат Нобелевской премии Пол Самуэльсон: отмечал: «Экономика как наука длительное время развивалась в отрыве от проблем экономики как объекта исследования, ... только в последней трети нашего века... экономическая теория начала активно претендовать на то, чтобы приносить пользу бизнесмену-практику и государственному чиновнику. Однажды великий представитель предыдущего поколения экономистов, А. Пигу из Кэмбриджского университета, задал риторический вопрос:'«Может ли кому-нибудь прийти в голову нанять экономиста для управления пивоваренным заводом?» ...Сегодня самые модные средства экономического анализа, например, исследование операций и теория управления, используется и на государственных, и на частных предприятиях» [40, с. 184]. В основе эффективного и стабильного развития предпринимательской 85 |
ГЛАВА 2. СТРАТЕГИЧЕСКИЙ УЧЕТ СОБСТВЕННОСТИ НА✓ ♦ ДЕЙСТВУЮЩЕМ ПРЕДПРИЯТИИ 2.1. Стратегический учет собственности Лауреат Нобелевской премии Пол Самуэльсон: отмечал: «Экономика как наука длительное время развивалась в отрыве от проблем экономики как объекта исследования. ... только в последней трети нашего века... экономическая теория начала активно претендовать на то, чтобы приносить пользу бизнесмену-практику и государственному чиновнику. Однажды великий представитель предыдущего поколения экономистов, А. Пигу из Кембриджского университета, задал риторический вопрос: «Может ли комунибудь прийти в голову нанять экономиста для управления пивоваренным заводом?». ...Сегодня самые модные средства экономического анализа, например, исследование операций и теория управления, используются и на государственных, и на частных предприятиях» [197, с. 184]. В основе эффективного и стабильного развития предпринимательской деятельности лежит теория преобразования бизнеса1, которая рассматривает предприятия как биологические корпорации. Франсис Ж.Гуияр и Джеймс Н. Келли отмечают: «...преобразование бизнеса является на сегодняшний день основной проблемой менеджмента и главной, если не единственной, задачей лидеров» [61, с. 22]. Процесс преобразования предприятия они трактуют как «организованное перепроектирование генетической архитектуры корпорации, которое достигается в результате одновременной работы хотя и с разной скоростью по четырем направлениям (элементам): рефреймингу2, реструктуризации, оживлению и обновлению» [61, с. 22]. Преобразования связаны с управлением собственностью предприятия. Как отмечает Б. Райан: «... в идеальном случае роль бухгалтера заключается в снабжении финансовой информацией руководителей каждого уровня и в 1 Авторами данной теории являются Франсис Ж. Гуияр и Джеймс Н. Келли 2 Рефрейминг это сдвиг в представлении корпорации о том, чем она является сейчас и чего может достичь. 136 ГЛАВА 3. КОНЦЕПЦИЯ ВИРТУАЛЬНОСТИ В СТРАТЕГИЧЕСКОМ УЧЕТЕ СОБСТВЕННОСТИ НА ДЕЙСТВУЮЩЕМ ПРЕДПРИЯТИИ Любое предприятие нуждается в информации, позволяющей принимать как оперативные, так и стратегические решения. На принятие стратегических решений в области собственности направлен учет, базирующийся на концепции виртуальности, т. е. виртуальный учет. Концепция виртуальности предполагает формирование в рамках стратегического учета собственности информации, о возможном состоянии предприятия, либо о возможных его состояниях при заданных условиях, определенных составителями виртуальных балансовых отчетов. Составление виртуальных балансовых отчетов предполагает необходимость учета неопределенности. Концепция виртуальности используется также при построении на предприятии управленческого учета, ориентированного на анализ процесса создания и сохранения стоимости предприятия на базе цепочки ценностей. Данная концепция широко используется при проектировании балансовых отчетов предприятий. 3.1. Учёт неопределённости в стратегическом учете собственности, разработке бюджетов, проектировании производных балансов Большинство российских предприятий являются самостоятельными хозяйствующими субъектами, что с одной стороны, означает возможность определять свою стратегию, а с другой стороны, отсутствие обязательств у государства по предоставлению поддержки в случаях аварий, забастовок и иных трудностей. Самостоятельность предприятий означает и риск прекращения производства или банкротства. Стратегический учет собственности должен базироваться на данных риек-менеджмента. Рискменеджмент представляет систему оценки риска, управления риском и финансовыми отношениями, возникающими в процессе бизнеса. К сожалению, в России только началась подготовка риск-менеджеров, а принимать 152 приносят меньший доход. Сравнение значений Sj и Sr позволяет судить о сравнительной экономической эффективности страхования и самострахования. Для большей точности расчетов необходимо учитывать дисконтирование денежных потоков вследствие распределения убытков во времени, задержек в выплате страхового возмещения, связанных с оформлением и предъявлением претензий, и наличия инфляции. 3.2. Анализ процесса создания и сохранения стоимости предприятия и управление собственностью на основе стратегического учета В настоящее время обоснованные управленческие решения это основа сохранения и наращивания стоимости предприятия, преумножения собственности и ее эффективного использования. Смысл управления денежным потоком и собственностью предприятия заключается в создании новой стоимости. Данный процесс осуществляется в рамках корпоративной стратегии предприятия, которая может включать в себя общую стратегию (в зависимости от фазы жизненного цикла), конкурентную стратегию, портфельную стратегию диверсификации. Создание новой стоимости при осуществлении конкретной корпоративной стратегии предполагает выявление факторов, определяющих ее изменение и разработку мероприятий по увеличению стоимости. К важнейшим внутренним факторам, влияющим на стоимость предприятия относятся: 1. Временной фактор. 2. Объемы реализации. 3. Себестоимость реализованной продукции. 4. Соотношение постоянных и переменных затрат. 5. Маржа валовой прибыли. 6. Собственные оборотные средства. 7. Основные средства. 8. Стоимость привлечения капитала. |