|
по величине к его среднему значению Lcp определяемому как математическое ожидание, но несколько меньше. На рисунке указан также и .максимально приемлемый уровень вероятности наступления неблагоприятного события величина которого зависит от субъективного восприятия риска руководителем предприятия. Этому уровню риска в правой части графика соответствует максимально приемлемый уровень убытка Lmax, который подлежит страхованию либо управлению другими методами. Оценка эффективности страхования в рамках рассматриваемой модели сводится к нахождению максимально приемлемой для предприятия величины страхового тарифа. Эта величина может быть получена из модели с учетом всех сделанных предположений. Математическое условие эффективности страхования записывается в следующем виде: 5/ > S2 Произведя некоторые преобразования и принимая L = Lcp, получим следующее выражение: P < L ip + F ( r i ) / ( i л-г) где Р — страховая премия; Lcp — средние ожидаемые убытки; F — размер фонда риска в случае осуществления страхования; г — средняя доходность на работающие активы; / — средняя доходность на активы фонда риска. Из приведенного неравенства в принципе уже можно определить критический размер страховой премии, если сделать определенные предположения о величинах, в него входящих. Три ключевые величины, от которых зависит соблюдение или несоблюдение указанного неравенства, — это страховая премия Р , средние ожидаемые убытки Lcp и размер резервного фонда риска F. Рассмотрим основные закономерности, характерные для указанных переменных. В уравнении использовано среднее значение величины ожидаемых убытков L cp. Страховая премия Р всегда больше средних ожидаемых убытков Lcp. Страховая премия определяется величиной страхового тарифа, который согласно традиционной методике, состоит из следующих компонент: > основная ставка; > рисковая надбавка; 101 |
L ср средняя величина убытка L шах величина убытка, соответствующая максимально приемлемому уровню вероятности возникновения Wmax Рис 3.4 Распределение кумулятивной вероятности наступления (частоты) убытка от его величины Максимум на кривой распределения частоты убытков соответствует наиболее вероятному значению размера годового убытка. Наиболее вероятное значение Ьвср убытка близко по величине к его среднему значению Цр, определяемому как математическое ожидание, но несколько меньше. На рисунке указан также и максимально приемлемый уровень вероятности наступления неблагоприятного события Wmax, величина которого зависит от субъективного восприятия риска руководителем предприятия. Этому уровню риска в правой части графика соответствует максимально приемлемый уровень убытка Lmax, который подлежит страхованию либо управлению другими методами. Оценка эффективности страхования в рамках рассматриваемой модели сводится к нахождению максимально приемлемой для предприятия величины страхового тарифа. Эта величина может быть получена из модели с учетом всех сделанных предположений. Математическое условие эффективности страхования записывается в следующем виде: S, >S2 (12 ) Подставляя в неравенство (12) выражения (10) и (11), произведя некоторые преобразования и принимая L = Lq>, получим следующее выражение: Р < Lq, + F (г i) / (i + г) ( ^ ; где Р страховая премия; Lcpсредние ожидаемые убытки; F размер фонда риска в случае осуществления страхования; г средняя доходность на работающие активы; i средняя доходность на активы фонда риска. Из приведенного неравенства в принципе уже можно определить критический размер страховой премии, если сделать определенные предположения о величинах, в него входящих. Три ключевые величины, от которых зависит соблюдение или несоблюдение указанного неравенства, это страховая премия Р, средние ожидаемые убытки Lq, и размер резервного фонда риска F. Рассмотрим основные закономерности, характерные для указанных переменных. 131 В уравнении (13) использовано среднее значение величины ожидаемых убытков Lcp. Страховая премия Р всегда больше средних ожидаемых убытков Lcp. Страховая премия определяется величиной страхового тарифа, который согласно традиционной методике, состоит из следующих компонент: ■ основная ставка; ■ рисковая надбавка; ■ нагрузка. Примем в модели, что основная ставка примерно равна средним ожидаемым убыткам Lcp, это соответствует существующей практике. Рисковая надбавка отражает возможные отклонения реальной величины убытков от их среднего значения. Чем больше количество объектов, принятых на страхование страховой компанией, тем меньше величина возможного отклонения в относительных единицах. Эго следствие закона больших чисел. Обозначим величину рисковой надбавки, выраженную в долях от средних ожидаемых убытков как Sp. Нагрузка отражает организационные расходы страховщика на ведение дела и расходы на создание некоторых страховых фондов, не используемых непосредственно для осуществления страховых выплат. Обозначим величину нагрузки в долях ожидаемых убытков пр. Нормативы нагрузки и рисковой надбавки утверждаются для каждого вида страхования органами страхового надзора при подаче документов на лицензирование. Нагрузка обычно составляет 10-30% от величины непоставки, равной сумме основной ставки и рисковой надбавки. Рисковая надбавка зависит от планируемого количества объектов страхования и от среднеквадратичного отклонения величины убытков для отдельных объектов. |