|
1) она не учитывает такие показатели, как адекватность и достаточность капитала банка; 2) не принимает Вов внимание величины основных видов риска (кредитного и рыночного); 3) не диверсифицирована по степени ликвидности активов банка. В связи с этим по результатам проведенного во второй главе анализа эффективнос-1 и портфельной политики российских банков в диссертации будет предложена модифицированная модель сбалансированного банковского портфеля. В условиях специализации деятельности коммерческих банков в части обслуживания тех или иных типов клиентов и проведения определенных финансовых операций отмечается общемировая тенденция к универсализации их деятельности, сопровождающаяся при этом и универсализацией и стандартизацией банковских продуктов. Деятельность кредитных организаций должна быть ориентирована на восстановление реального сектора, наращивание собственной капитальной базы, предотвращение утечки капитала за рубеж. Портфельная политика кредитных организаций в качестве приоритетных 'задач должна включать разработку банковских услуг, отвечающих нуждам российского производителя; активизацию кредитования; создание финансовых инструментов, обеспечивающих «связывание» денежной массы и препятствующих ее оттоку в той или иной форме за пределы России. Понимание необходимости коренных изменений во внешней и внутренней среде функционирования коммерческих банков привело к разработке совместной стратегии Банка России и Правительства Российской Федерации развития банковского сектора до 2008 года. Реализация этой стратегии будет осуществляться по нескольким направлениям в сфере законодательства, банковского регулирования и надзора, в сфере корпоративного управления банками и натогообложения. Основной целью развития банковского сектора на среднесрочную перспективу в данном 20 |
25 1. Первый компонент определяет управление спредом и выражается как [ia-jd-(l-d)c]A. Учитывая, что iaA=i[(A'/A)A] = jA'; jdA = j[(D/A)A] = jD; (l-d)C-A = c-[——A] = c C [152, p. 1-37]. A Первый компонент можно определить как QA'-JD-cQ. * 2. Второй компонент 1} (ресурсные издержки) определяется как функция размера и структуры портфеля коммерческого банка: // (A, a, d). 3. Третий компонент 12 измеряет издержки ликвидности и является функцией от характеристик банковского баланса: h(A,a,d). 4. Четвертый компонент 13 концентрирует внимание на способности бан ка оплачивать обязательства, не затрагивая основной капитал, и является функцией размера банка, структуры активов и структуры пассивов: h {Л, a, d). В таком случае ожидаемая прибыль Р будет иметь вид: # P^iA-jD-cC-Ii-It-I;. В условиях специализации деятельности коммерческих банков в части обслуживания тех или иных типов клиентов и проведения определенных финансовых операций отмечается общемировая тенденция к универсализации их деятельности, сопровождающаяся при этом и универсализацией и стандартизацией банковских продуктов. Исходя из внутренней сущности банка, проявляющейся в тех или иных формах его деятельности, на которые оказывают определенное воздействие и регулирующие органы, огромное значение для раскрытия содержания порт 28 Деятельность кредитных организаций должна быть ориентирована на восстановление реального сектора, наращивание собственной капитальной базы, предотвращение утечки капитала за рубеж. Портфельная политика кредитных организаций в качестве приоритетных задач должна включать разработку банковских услуг, отвечающих нуждам российского производителя; активизацию кредитования; создание финансовых инструментов, обеспечивающих «связывание» денежной массы и препятствующих ее оттоку в той или иной форме за пределы России. Секьюритшацш — процесс расширения использования ценных бумаг в качестве инструмента, опосредствующего движения ссудного капитала, а также придания другим инструментам форм, традиционно присущих ценным бумагам [48, с. 609]. Активизация этого процесса находится в прямой зависимости от темпов развития глобализации, более того, зачастую является инструментом последней. Интересен опыт США, где в 1999 г. была предпринята попытка обеспечения эффективной конкуренции с зарубежными финансовыми структурами путем снятия ряда ограничений на деятельность коммерческих банков и инвестиционных компаний с ценными бумагами. Отмена Закона Гласса-Стиголла была направлена на поддержку американских компаний и формирование условий, обеспечивающих их конкурентоспособность на внешних рынках. Предполагалось, что общая тенденция универсализации финансового бизнеса получит свое развитие в создании так называемых «мегабанков» — универсальных структур, способных оказывать практически весь комплекс финансовых услуг (банковских страховых, инвестиционных и т.д.) через сеть дочерних компаний. В данном случае речь идет, по существу, о создании финансовых ТНК (транснациональных компаний),поддерживаемых государством в силу их социальной значимости, имеющих колоссальные возможности в сфере операций с высокорисковыми активами и обладающих существенным влиянием на внутренние и мировые финансовые рынки. Создание в России подобных структур в современных условиях представ ляется нереальным в силу низкого уровня капитализации банковской системы, внешней неконкурентоспособности отечественного рынка ценных бумаг. Тем не менее, несомненно, опыт законотворчества США должен быть принят во внимание в России. Современное российское законодательство и деятельность регулирующих органов не соответствуют новейшим мировым тенденциям и не отвечают потребностям отечественного финансового рынка; отсутствует еди0 ная государственная программа развития рынка финансовых услуг в России; регулирование деятельности на финансовых рынках зачастую сводится только к рестрикционным мерам. Понимание необходимости коренных изменений во внешней и внутренней среде функционирования коммерческих банков привело к разработке в 2001 г. совместной стратегии Банка России и Правительства Российской Федерации развития банковского сектора. Реализация этой стратегии будет осуществляться по следующим направлениям. В сфере законодательства: — приближение основных правовых условий функционирования кредит ных организаций к международным стандартам регулирования банковской f ..........деятельности (в том числе, определенным в Основополагающих принципах эффективного банковского надзора, разработанных Базельским комитетом по ............ банковскому надзору); — укрепление законодательных основ банковской деятельности, защиты интересов и прав кредиторов и вкладчиков; — создание законодательных механизмов повышения эффективности ликвидационных процедур кредитных организаций, у которых отозваны лицензии на совершение банковских операций; |